【电话会议】财务报表解读之营运资金管理

课程背景：
随着现代社会经济的高速发展，企业营运资金管理的重要性显得尤为突出。营运资金管理不善，企业不但将造成资金浪费，还可能无法偿还到期债务而导致破产。目前我国一些企业普遍存在营运资金短缺问题，大大限制了生产经营的发展，而企业的生存与发展在很大程度上，可以说是维系于营运资金的管理和运转情况的。
在企业管理营运资金时，如何确定企业是否需要最低现金保有量？如何计算出不同性质企业合理存货量？如何推算出各期营运资本需求量及增加额？本次活动，F-Council邀请许文峰老师为我们从财务管理及企业价值角度带来经验分享。

本期价值要点：
1．从第三方角度对企业营运资金集中出现问题进行分析及提供解决思路
2. 结合企业商业模式为营运资本测算提供基本思路
3. 实操案例的分享

同行困惑：
1.汇率的波动（人民币贬值）对进出口企业营运资金造成压力，并且对后续营运资金的预测和安排也有很大挑战，想知道老师或其他同行有没有好的建议？
2.跨省独立核算的分公司，其账套独立设置，此时其存货、应收账款该如何设置管理（涉及进项、销项问题）？
3.在季节性促销期间或参与电商平台的促销活动期间，企业营业额会大幅增加，同时客户对于额度、账期也想要申请一定的增加，企业对于增加的量和程度应该如何界定？
4.大量产品以及用于对外销售的半成品积压，占用资金不能及时变现，同时增加管理成本，企业如何确定最佳存货储量，强化对存货的管控？
5.想要了解营运资金管理相关的新的想法或角度。

特邀嘉宾：
许老师  中国资产评估师
有十年从事独立审计、税务、咨询资产评估业务的复合型工作经验；担任过大型国有集团公司、房地产集团公司年度财务报表、IPO审计及集群类（集团性100家企业以上）评估项目负责人；对企业审计、并购重组评估具有深入的理解，具备较强的财税、咨询和企业价值评估的综合服务经验和较高的执业水准。

活动安排：
14：00 正式开始
一、营运资本构成要素分析
1. 最低现金保有量分析及国内外差异
2．信用政策分析及应收账款管理手段
3. 存货管理目标、决策及不同性质企业分析
4. 流动负债的构成结构分析及如何规避风险
二、测算模型思路与特定因素考虑（企业价值角度）
1. 案例：能源管道公司（码头、仓储、输送一体化公司）
2. 结合案例分析营运资本测算的基本思路
3. 商业模式结合付现成本分析
4. 结合财务报表分析思路进行再验证
15：15 互动问答
15：30 活动结束